Принципы успешного долгосрочного инвестирования

Сила долгосрочных вложений и реинвестирование дивидендов

Использование возможностей начисления сложных процентов может сильно повлиять на доходность инвесторов. Внесение первоначальных 100 долларов в мировой индекс MSCI в 1970 году принесло бы инвестору почти 2700 долларов сегодня, если бы мы просто смотрели на доходность.

Эффект суммирования мог бы значительно увеличить эту доходность, если бы тот же инвестор реинвестировал дивиденды, выплаченные этим фондовым рынком с течением времени. Если в 1970 году инвестировать те же 100 долларов в мировой индекс MSCI, но реинвестировать полученные дивиденды, то сегодня эти 100 долларов выросли бы до более чем 11 600 долларов.

Риски себя окупают со временем с лихвой

Инвестирование в рискованные активы является важным фактором стратегии пенсионных накоплений. Многие инвесторы уклоняются от фондового рынка, не желая рисковать. Но эта диаграмма показывает существенную разницу от инвестирования $10 тыс. в различные классы активов, начиная от краткосрочных облигаций и заканчивая акциями компаний малой капитализации США с течением времени.

Наличные приносят меньше прибыли

Инвесторы часто рассматривают наличные деньги как безопасный актив в нестабильные времена или даже как источник дохода. Но продолжающаяся эпоха сверхнизких процентных ставок уронила доходность большинства денежных  инструментов ниже уровня инфляции, до почти нулевого уровня. Поскольку ставки, как ожидается, будут расти медленно, так как Федеральный резерв США постепенно нормализует денежно-кредитную политику, инвесторы должны быть уверены, что «сидение» в наличных не подрывает их долгосрочные инвестиционные цели.

Волатильность - это нормально

Годовая прибыль и максимальное падение

Каждый год на рынке бывают тяжелые времена. Красные точки на этой диаграмме обозначают максимальное снижение S&P 500 внутри каждого календарного года с1980 г.

Хотя эти падения невозможно предугадать, их можно ожидать. В конце концов, рынки показали двузначное падение 21 раз внутри года за последние 37 лет.

Но, несмотря на многочисленные коррекции, примерно в 75% случаев, рынок завершал год в плюсе, о чем свидетельствуют серые полосы. Падение в ферале марте 2020 г. (не показано на графике) составило 37%.